Küresel Piyasalarda Karışık Seyir

Küresel piyasalarda, ABD Merkez Bankası (Fed) Başkanı Jerome Powell’ın, ekonominin faiz indirimlerinde acele edilmemesi gerektiğine dair yaptığı açıklamalar sonrasında karışık bir seyir gözlemleniyor. ABD’de yeniden başkan seçilen Donald Trump’ın uygulayacağı politikaların ekonomiye olası etkilerine ilişkin belirsizlikler devam ederken, Powell’ın para politikasındaki gevşeme hızı konusunda verdiği mesajlar risk iştahını olumsuz etkiledi. Bu gelişmelerin ardından, para piyasalarındaki fiyatlamalarda da önemli değişiklikler yaşandı. Bugün, Fed’in gelecek ay yüzde 80 ihtimalle 25 baz puan faiz indirimine gideceğine yönelik tahminlerin yüzde 59 seviyesine düştüğü görüldü.

Doların Güçlenmesi ve Yükselen Tahvil Faizleri

Seçim sonrası yükseliş trendine girerek 93 bin doları test eden Bitcoin, şu anda 87 bin 500 dolarda dengelendi. Dün ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,48’e kadar yükselirken, yeni günde bu seviyeyi kısmen koruyarak yüzde 4,47 seviyesinde işlem görüyor. Öte yandan, dolar endeksi de artış eğilimini üst üste beşinci işlem gününe taşırken, 106,8 ile yaklaşık bir yılın zirvesine yakın seyrediyor. Güçlenen dolar ve artan tahvil faizleri, alternatif maliyetin yükselmesine yol açarak altının ons fiyatında düşüş eğilimini altıncı işlem gününe taşıdı; şu anda altın fiyatı, önceki kapanışın yüzde 0,2 altında 2 bin 562 dolardan işlem görmekte. Brent petrolün varil fiyatı da yüzde 0,9 azalışla 71,6 seviyesinde bulunuyor. New York Borsası’nda ise dün S&P 500 endeksi yüzde 0,6, Dow Jones endeksi yüzde 0,5 ve Nasdaq endeksi yüzde 0,07 geriledi. ABD’de endeks vadeli kontratlar, yeni güne negatif bir seyirle başladı.

Avrupa’da GSYH Büyümesi

Avrupa borsaları, Euro Bölgesinde açıklanan büyüme verileri ve büyük şirketlerin yıllık finansal sonuçlarının beklentilerin üzerinde gelmesiyle teknoloji şirketleri öncülüğünde yükselişle kapandı. Avrupa İstatistik Ofisi (Eurostat), Avrupa Birliği (AB) ile Euro Bölgesi’nin üçüncü çeyrek Gayrisafi Yurt İçi Hasıla (GSYH) öncü verilerini açıkladı. Verilere göre, mevsimsellikten arındırılmış GSYH, 2024’ün üçüncü çeyreğinde bir önceki çeyreğe göre yüzde 0,4 artış gösterirken, geçen yılın aynı dönemine kıyasla yüzde 0,9’luk bir artış kaydedildi. Ayrıca, Avrupa Merkez Bankası (ECB) Para Politikası Kurulu’nun yayımladığı toplantı tutanakları, faiz oranlarının kısıtlayıcı bölgede kalacağı ve dezenflasyonist süreci desteklemeye devam edeceğini ortaya koydu. Tutanaklarda, ECB’nin ekim ayındaki faiz indiriminin düşük enflasyon ve zayıf büyüme tehlikesini ortadan kaldırmayı hedeflediği belirtildi.

Teknoloji Hisselerinde Artış

Teknoloji şirketlerinin hisseleri, dün ortalama yüzde 3,09 oranında artış gösterdi ve hemen hemen tüm sektörlerde hisse senetlerine destek sağladı. Telekom şirketleri hisseleri de ortalama yüzde 1,68 değer kazandı. Hollandalı çip üretim teknolojileri firması ASML’in hisseleri, şirketin satışlarının neredeyse iki kat artarak 2030’a kadar 44 milyar Euro ile 60 milyar Euro arasında bir seviyeye yükselebileceğini açıklamasının ardından yüzde 7’den fazla arttı. Siemens AG’nin hisseleri de, Alman şirketin şimdiye kadarki en yüksek yıllık karı olan 9 milyar Euro’yu açıklamasının ardından yüzde 4,5’den fazla değer kazandı. Bu gelişmelerle birlikte, İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,5 artışla, Almanya’da DAX 40 endeksi ve Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 1,3 artışla, İtalya’da FTSE MIB 30 endeksi de yüzde 1,9 değer kazancıyla kapandı.

Dolar/Yen Paritesinde Yükseliş

Asya piyasalarında karışık bir seyir gözlemlenirken, bölge genelinde açıklanan verilerle piyasalarda dalgalanmanın arttığı dikkat çekiyor. Çin’de sanayi üretimi yıllık bazda yüzde 5,3 artarak beklentilerin altında kalırken, perakende satışlar yıllık yüzde 4,8 artış göstererek öngörüleri aştı. Japonya’da üçüncü çeyrek GSYH’si yüzde 0,9 büyüyerek tahminleri geride bıraktı, ancak sanayi üretimi yıllık yüzde 2,6 azaldı. Bununla birlikte, dolar/yen paritesindeki yükseliş, üst üste beşinci işlem gününe taşındı ve parite şu anda 153,5 ile temmuzdan bu yana en yüksek seviyeden işlem görüyor. Analistler, yendeki değer kaybının Japonya’nın ihracatçı şirketlerine olumlu yansımasıyla birlikte pay piyasalarında alış ağırlıklı bir seyrin öne çıktığını belirtiyor. Ancak Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) gelecekte atacağı adımlara dair belirsizlikler de artıyor.

Çin’de Perakende Satışlarda Artış

Çin’deki perakende satışların beklentilerin üzerinde artışı, ülkedeki deflasyon endişelerinin sınırlı bir şekilde yatışmasına katkı sağlasa da, olası bir ABD-Çin ticaret savaşı korkusu risk iştahını olumsuz etkilemeye devam ediyor. Ülke ekonomisindeki aktivite artışının enflasyon baskısını artırabileceğini ifade eden analistler, Japonya Merkez Bankası’nın şubatta faiz artırımına gitme olasılığının güçlenmeye devam ettiğini vurguladı.

Yurt İçindeki Durum

Yurt içinde, dün alıcılı bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 1,29 değer kazanarak 9.420,42 puandan kapattı. Dolar/TL, dün yatay seyirle 34,3290’dan kapanırken, bugün bankalararası piyasada yüzde 0,3 artışla 34,4230’dan işlem görüyor. Analistler, bugün yurt içinde piyasa katılımcıları anketi, özel sektörün yurt dışından sağladığı kredi borcu verileri gibi önemli verilerin yanı sıra, yurt dışında ise ABD’de sanayi üretimi ve İngiltere’de büyüme başta olmak üzere yoğun bir veri gündeminin takip edileceğini belirtiyor. Teknik açıdan BIST 100 endeksinde 9.500 ve 9.650 puan direnç, 9.300 ve 9.200 seviyeleri ise destek konumunda değerlendiriliyor.